页岩油气占比上升 全球油气市场格局深度调整

  [中国石油新闻中心2018-02-27]
  全球油气市场格局深度调整
  当前，国际能源格局正在酝酿重大调整。石油输出国组织(欧佩克)和俄罗斯、墨西哥等产油国联合减产协议履约率去年创下20年新高，推动全球原油价格企稳回升。随着技术进步和页岩革命的深化，美国页岩油产量飙升，成为国际石油市场上的重要卖家。中国超越美国成为全球最大的一次能源消费国，去年中国原油进口量首次超过美国，成为全球最大的原油进口国，对全球原油贸易格局产生了深远影响，引领原油贸易重心加速东移。尤其是上海原油期货的推出，将增强中国在国际油市的定价权。
  美国跻身重要原油出口国
  从去年初起，欧佩克与非欧佩克开始执行减产协议。在沙特大规模减产的带动下，2017年欧佩克参与减产的11个产油国平均原油产量为2977万桶/日，较减产基数下降120万桶/日，减产履约率高达100%，个别月份甚至实现超额减产，可谓20多年来欧佩克执行减产效果最好的一次。与此同时，俄罗斯、哈萨克斯坦、墨西哥等非欧佩克产油国协同减产，实际产量下降幅度超过30万桶/日。减产协议的有效执行，推动了国际油价整体上扬。
  国际油价的上升，使美国的页岩油生产企业盈利空间增大。业内专家对有代表性的石油公司经营情况综合分析后认为，当前美国页岩油的生产成本，包括矿权购置成本，钻井、完井、油田基础设施和运营成本，以及股东分红、融资利息等在内的完全成本约为55美元/桶。
  在国际油价高企和政府鼓励下，美国各石油公司开足马力大幅增产。埃克森美孚和雪佛龙等美国主要石油生产商，10年前将重点业务转至国外油田，留下规模较小的生产商开发美国页岩油。如今，这些石油巨头开始回国收购页岩企业和矿权，将更多投资转回国内，从事油气生产。美国油田服务公司贝克休斯的统计数据显示，截至2017年底，美国石油活跃钻井数已攀升至751座，是上年低点316座的一倍多。同时，技术进步也使油气勘探开采的效率大为提升。几年前，一所油井的钻探周期长达1个月，如今可缩短至一周。
  美国能源信息署的统计显示，2017年12月份美国的页岩油产量为631.4万桶/日，为有史以来页岩油月度产量峰值，比15个月前的515.4万桶/日大幅增加了116万桶/日。二叠盆地、伊格尔福特和巴肯是美国页岩油产量增长的重点地区。其中，二叠盆地是美国第一大页岩油产区，其产量占全美页岩油总产量的40%强，也是本轮低油价以来全美唯一产量持续增长的页岩油产区。统计数据显示，2017年美国原油产量比上年攀升15%，达到971万桶/日，超过美国历史上1970年960万桶/天的历史峰值。美国政府预计，到2019年年底，美国日均产油量将达到1100万桶，或登顶全球最大产油国。
  随着原油产量回升和出口基础设施不断改善，美国的原油出口不断增长，跻身世界主要原油出口国行列。数据显示，2016年美国原油出口量为52万桶/日，比上年增长6.2万桶/日。到了2017年，美国原油出口量翻番，迅速飙升至105万桶/日。如今，美国已成为美洲地区第五大原油出口国。机构预测，2018年美国原油产量将同比增加80万桶/日。
  全球油气勘探走出低谷
  2014年油价下跌以来，为应对低油价，全球主要石油公司普遍采取向核心业务聚焦策略，大幅削减投资，作业钻井量明显下降。2017年随着油价逐渐回升，全球油气勘探走出低谷，钻机作业量“止跌回升”。统计显示，去年全球从事油气钻探作业的钻机总数平均超过2000台，较上年出现较大幅度增长。2017年美国页岩油气并购金额达到220亿美元。勘探工作量和并购金额的增长，表明全球油气勘探迎来了春天。业内预计，2018年全球油气上游投资将实现增长，有望超过4000亿美元。
  但是，目前常规油气发现量面临下滑。在作业钻机数量和勘探作业量大幅降低的影响下，近几年全球常规油气发现的新增储量大幅减少。美国能源调查公司雷斯塔能源最新发布的报告显示，2017年全球新发现常规油气储量只有不到70亿桶油当量，再创新低。据估算，2017年全球常规油气储量替代率已降至11%。也就是说，去年全球新增探明可采储量仅为当年开采消耗储量的约九分之一。在2012年时，全球常规油气的储量替代率还能达到50%，2006年时曾为100%，早些时候更是高于100%。由此可见，全球常规油气剩余储量已从10多年前越采越多转变为越采越少。而且，不仅总量在减少，新发现的常规油气田规模也在变小。数据显示，2017年海洋油气平均发现规模为1亿桶石油当量，2012年时这一数字为1.5亿桶石油当量。2017年新发现的70亿桶石油当量中，有约10亿桶石油当量在可预见的未来难以实现商业生产。
  与常规油气形成鲜明对比的是，非常规油气勘探开发持续推进。目前，美国境内的油气钻探活动仍旧由页岩油气主导。以去年12月份为例，美国境内从事油气钻探活动的作业钻机数量为930台，同比增加了约45%。其中，从事页岩油气钻探的占比超过80%，达757台，同比增幅超过50%。页岩油气钻机数量的增加带来了油气勘探开发作业量的回升。目前，美国的页岩油气产量在全美油气总产量中的占比分别达到了62%和73%。
  此外，在阿根廷，被业界公认为是近10年来最具开发潜力的瓦卡穆尔塔页岩区勘探工作顺利推进。目前，该区内三分之一的区域已经验证，预计拥有近30亿桶页岩油和95亿桶石油当量的页岩气资源，另外三分之二区域的资源潜力仍有待进一步验证。在中国，南方地区页岩气的勘探开发工作逐步推进，涪陵页岩气田已有200多口气井投产，“可燃冰”开发在南海神狐海域取得重要突破。
  原油贸易重心加速东移
  作为全球最大的一次能源消费国，中国的能源消费结构不断优化，对石油天然气的需求不断提升。2017年，随着炼油能力的扩张，加之中石油云南炼厂和中海油惠州二期项目投产、山东民营企业进口原油使用权增加，中国原油进口量维持了过去几年的高增长态势，同比增长10.1%，攀升至4.2亿吨，折合850万桶/日。中国原油对外依存度进一步攀升至68.5%，创历史最高水平。同期，美国原油进口793万桶/日，中国正式超越美国成为全球最大的原油进口国，引领全球原油贸易重心加速东移。
  在国际油气合作方面，中国积极推进中亚—俄罗斯、中东、非洲、美洲和亚太五大油气合作区开发建设，与周边国家已基本形成东北、西北、西南、海上四大油气输送通道格局和油气上下游产业链深层次全面合作模式。2017年，中国从中东进口原油连续四年下降，中东原油占中国进口原油总量的比例为43%，较上年下降4.7个百分点。从美洲和欧亚地区进口的原油则呈现快速增长态势。俄罗斯连续两年成为中国最大的原油进口来源国，占进口总额的14%。随着中美两国能源领域的合作深化，未来中美之间原油贸易合作还将再上一个台阶，美洲将取代非洲成为亚太以及中国第二大原油进口来源地。
  与此同时，在参与国际能源领域治理方面。中国不断深化双边、多边能源合作，不断扩大在国际能源事务中的话语权和影响力。目前，中国—东盟清洁能源能力建设计划已启动，推动成立了中国—阿盟清洁能源中心和中国—中东欧(16+1)能源项目对话与合作中心。从2015年开始，中国举办“国际能源变革论坛”，积极推动全球绿色发展和治理。中国率先批准《巴黎协定》，承诺在应对气候变化问题上作出努力，对加快该协定早日生效起到了决定性的作用。今年2月9日，中国还宣布，上海国际能源交易中心将于3月26日挂牌交易原油期货。上海国际能源交易中心原油期货以人民币计价，有利于形成反映中国和亚太地区石油市场供需关系的价格体系，是中国参与国际能源治理的重要抓手。美国华尔街日报刊文认为，上海原油期货的推出，将提升中国的原油定价权。